共识大会后对市场的解读

作者:Rui 来源:twitter2023-05-01

注:本文来自@YeruiZhang 推特,其是HashKey Capital的投资经理,原推文内容由MarsBit整理如下:

无可奈何花落去,似曾相识燕归来(5月1号)

Consensus开完了却没产生任何共识,市场依然在低成交量的阴雨绵绵中幽灵般游荡。ARB成为了向下2倍,向上0.5倍的ETH,ID的做市商也在戏剧般的喊单中完成了出货,四月份最大的两个交

接下对于新币这条线,市场的目光聚集在Sui,币安也在昨晚宣布launchpool,从交易所的角度来说无可厚非,但看看blur和edu,一个开合约不开现货,一个开盘拉一波阴跌,可以看到市场的流动性水平差到什么地步,就算币安上线。市场真的接得住这么大流通盘Sui嘛?其他山寨或已经面临大范围的流动性危机。

相比于APT的玩法,Sui这种模式开盘价格或许不会好,但生态效应会不错,流通量大开Defi挖矿自然TVL高,然后通过二线交易所做第二波热度,有种回到21年拉生态靠APY撬动本币的杠杆。当年的牛不知道能不能耕今年的地,但这轮看下来Sui拿到了不少二线所的支持(奖励比币安早和高),或许生态上有机会。

上周其实对Meme们做出了错判,认为OG资金盘属性的会比Pepe拉盘属性好。但说反了,周四看到一个说法说Meme的狂热是NFT资金流出导致的,细想很有道理。本质上都是炒流动性不佳,有着清晰用户画像,市场无法定价的东西,Blur把PFP流动性的遮羞布掀起来了,庄发现没傻子陪我玩儿了,自然进入了下一个战场。

最后就是宏观,目前看来加息25BP是定局,就看美联储怎么聊天,美股在消息出来前犹犹豫豫的涨,在消息出来后大概率痛痛快快的涨,可这和Crypto有什么关系呢?中期内OTC的问题和场内流动性不足会导致市场内缺少500M-5B MC项目的机会,也是绝大多数老韭菜最舒适的“Alpha”领域。或许关注链上是不错的选择。